Crypto Exchange vs. Crypto Wallet: أيهما أفضل؟

أين يجب أن تخزن وتداول التشفير الخاص بك؟ ما هو الخيار الأفضل عندما يتعلق الأمر به – تبادل تشفير مقابل محفظة تشفير؟ هل يجب أن تستخدم كل من التبادل والمحفظة ، أو التمسك بواحد فقط للراحة؟ فيما يلي مقارنة نهائية مع إيجابيات وسلبيات كل منها في عام 2025.

تبادل التشفير مقابل محافظ التشفير: مقارنة سريعة

يوجد تبادل التشفير حيث تقوم بشراء العملة المشفرة ، في حين أن المحفظة هي المكان الذي تقوم فيه بتخزين العملة المشفرة. ومع ذلك ، فإن كلا من الميزات المتداخلة المتداخلة التي تطمس خطوط استخداماتها الأساسية.

السؤال الذي يفسد: لماذا لا تستخدم محافظ غير الوصي فقط؟ كما سترى ، هناك عدد من الأسباب التي يمكنك اختيار استخدام تبادل عبر محفظة والعكس صحيح.

إليك مقارنة سريعة جنبًا إلى جنب.

ما هو تبادل التشفير؟

تبادل التشفير هو أي منصة تسهل شراء أو بيع أو تبادل العملات المشفرة. ومع ذلك ، قد يختلف التعريف القانوني للتبادل عن كيفية استخدام معظم مستخدمي التشفير للمصطلح.

بنفس الطريقة التي قام بها مستخدمو العملة المشفرة بمصطلح Crypto من التشفير ، فقد فعلوا نفس الشيء مع مصطلح Exchange ، مما تسبب في بعض الالتباس. لوضع هذا في نصابها الصحيح ، عندما ترغب في شراء أو بيع أو تداول أو مبادلة العملات المشفرة أو غيرها من المنتجات المالية ، يمكنك استخدام منصات مختلفة:

• التبادلات (NYSE ، CME ، Binance ، BYBIT)
• شركات الوساطة (etoro ، robinhood ، coinbase)
• شركات خدمة المال (MSB) (PayPal ، Venmo ، Moonpay)
• منصات التداول/الاستثمار عبر الإنترنت ، إلخ

أنواع التبادلات

في التشفير ، سوف تصادف نوعين من التبادلات: مركزية (CEX) ولامركزية (DEX).

التبادلات المركزية

البورصة المركزية (CEX) هي منصة تديرها شركة حيث يتاجر المستخدمون بالعملات المشفرة. تشمل بعض الميزات الرئيسية لـ CEXS:

• دفتر أوامر لمطابقة الصفقات
• أموال المستخدمين
• شيكات KYC/AML
• لا تتداول مباشرة على السلسلة

كيف تعمل CEXS؟

يعمل CEX كوسطاء بين المشترين والبائعين. عندما تضع تجارة ، لا تتفاعل مباشرة مع مستخدم آخر أو blockchain. بدلاً من ذلك ، أنت تتداول مع النظام الداخلي للبورصة ، ويقوم التبادل بتحديث دفتر الأستاذ الخاص به لتعكس التغييرات في أرصدة الحساب.

عندما تشتري Crypto على CEX ، فأنت تشتري IOU حتى تقوم بسحب التشفير من البورصة. يمتلك الحراسة في التبادل التشفير الخاص بك ، ومباريات الصفقات ، وعادة ما يتعامل مع جميع الودائع والسحب.

تميل CEXS إلى تقديم ميزات أكثر من التبادلات اللامركزية – بما في ذلك تداول الهامش والمشتقات (العقود الآجلة ، والخيارات ، وما إلى ذلك) ، والكسب ، كسب البرامج ، ودعم العملاء ، وأسواق NFT ، والروبوتات التجارية ، إلخ.

التبادلات اللامركزية

البورصة اللامركزية (DEX) هي بروتوكول قائم على blockchain يتيح للمستخدمين التداول مباشرة مع بعضهم البعض باستخدام العقود الذكية دون التخلي عن حضانة أصولهم. تشمل بعض ميزات Dexs:

• لا عامل مركزي
• تتعامل العقود الذكية مع تنفيذ التجارة
• لا كيك. يقوم المستخدمون بتوصيل محافظهم الخاصة بالتجارة
• تسوية على السلسلة

كيف تعمل Dexs؟

تعمل Dexs من خلال السماح لك بالتداول مباشرة من محفظة التشفير. هذه العملية بأكملها غير ودية ، مما يعني أنك لا تتخلى عن ملكية أصول التشفير الخاصة بك قبل وضع التجارة.

نظرًا لأن كل جزء من تدفق الطلب على DEX شفاف ، يمكنك معرفة ما إذا كنت قد تلقيت حقًا تجارة عادلة. نظرًا لأنك لا تضطر إلى KYC ، فأنت تستمتع أيضًا بمستوى معين من الخصوصية ، ولا يتم تثبيط ميزات التبادل حسب موقعك.

ما هي محفظة التشفير؟

محفظة العملة المشفرة هي أي برنامج أو أجهزة تخزن مفاتيح الوصول إلى العملة المشفرة والتحكم فيها. المحافظ لا تخزن في الواقع العملات المشفرة نفسها.

تسمح لك محافظ التشفير بإرسال وتلقي وإدارة أصول العملة المشفرة الخاصة بك ، بما في ذلك العملات المعدنية والرموز والرموز غير القابلة للانفجار (NFTS). على عكس التبادلات ، فهي عادة لا تدعم ميزات التداول المتقدمة (على سبيل المثال ، واجهات التداول المتقدمة ، وأنواع الطلبات الخاصة ، إلخ). ومع ذلك ، يمكنهم:

• قم بتخزين مفاتيحك الخاصة
• دعك ترسل واستقبال أصول التشفير
• أظهر أرصدة ومعاملاتك
• اسمح لك بالتفاعل مع DAPPS

أنواع محافظ التشفير

كما قد تكون على دراية ، هناك أيضًا أنواع مختلفة من محافظ التشفير. وتشمل هذه المحافظ الساخنة ، والمحافظ الباردة ، ومحافظ الحراسة ، والمحافظ غير الوصي.

محفظة ساخنة مقابل محفظة باردة

المحفظة الساخنة هي محفظة تشفير متصلة بالإنترنت ، وتستخدم للوصول السريع والسهل إلى أموالك. يمكن أن يكون الحراسة ، مثل محفظة التبادل ، حيث يحمل شخص آخر مفاتيحك ، أو غير الوصي ، مثل Metamask ، حيث يمكنك التحكم في المفاتيح بنفسك.

على النقيض من ذلك ، تخزن المحفظة الباردة مفاتيحك الخاصة في وضع عدم الاتصال تمامًا ، مما يوفر حماية أقوى ضد الاختراقات. ومن الأمثلة على ذلك محافظ الأجهزة مثل دفتر الأستاذ أو trezor. تعد المحافظ الساخنة رائعة للاستخدام اليومي ، في حين أن المحافظ الباردة أفضل للتخزين على المدى الطويل والآمن.

محفظة الحراسة مقابل المحفظة غير الوصي

المحفظة غير الوصي هي نوع من محفظة التشفير حيث تمسك وتحكم مفاتيحك الخاصة ، مما يمنحك ملكية ومسؤولية كاملة على أموالك- ومن الأمثلة على ذلك metamask ، محفظة الثقة ، ويدجر.

على النقيض من ذلك ، فإن محفظة Custodial هي واحدة حيث يحمل طرف ثالث (مثل مزود التبادل أو الخدمة) مفاتيحك الخاصة نيابة عنك ، وإدارة الأمن والاسترداد لك. تشمل الأمثلة الشائعة محافظ على binance أو kraken (على الرغم من إرباك الأشياء أكثر بقليل ، يمكن أن تكون بعض المحافظ المرتبطة بالتبادل غير واضحة ، مثل محفظة Coinbase).

منصات المحفظة

هناك أيضًا منصات محفظة مختلفة ، مثل محافظ الأجهزة والبرامج ، ومحافظ الأجهزة المحمولة ، ومحافظ سطح المكتب ، ومحافظ امتداد المتصفح ، ومحافظ المتصفح (تطبيقات الويب التدريجية).

• محفظة الأجهزة: جهاز مادي يخزن مفاتيحك الخاصة في وضع عدم الاتصال (مثل دفتر الأستاذ أو Trezor).
• محفظة البرمجيات: تطبيق أو برنامج يعمل على جهازك ، مثل Metamask أو Trust Wallet.
• محفظة ذكية: مجموعة فرعية من محافظ البرمجيات ، المحافظ الذكية هي محافظ تشفير مصممة باستخدام العقود الذكية.
• محافظ متنقلة: التطبيقات المصممة للهواتف الذكية أو الأجهزة اللوحية.
• محافظ سطح المكتب: محافظ تشفير مثبتة على أجهزة الكمبيوتر.
• محافظ امتداد المتصفح: موجودة داخل متصفح الويب (Chrome أو Brave Browsers) لسهولة الوصول إلى DAPP (تشمل الأمثلة Metamask أو Rabby).
• محافظ المتصفح: هذه تعمل في متصفحك دون الحاجة إلى تنزيل (تسمى أيضًا محافظ تطبيقات الويب التقدمية) وتقدم تجربة خفيفة الوزن أو تشبه التطبيق (إطار أو عميل الويب الخاص بـ WalletConnect).

تبادل التشفير مقابل محفظة التشفير: إيجابيات وسلبيات

لنكن صادقين: سواء كنت تقوم بتخزين العملة المشفرة في تبادل أو محفظة ، فهناك العديد من المقايضات ، وكل حل له نقاط القوة والضعف الخاصة به. يمكن أن يصبح هذا أكثر تعقيدًا عندما تفكر في العديد من أنواع التبادلات والمحافظ. لنبدأ بالتبادلات.

التبادلات

توفر CEXS تجربة مستخدم أفضل من المحافظ. لديهم عمومًا واجهات أفضل ، والمزيد من الميزات ، ودعم العملاء ، والمحتوى التعليمي لدعم المستخدمين. ومع ذلك ، فإن أكبر خطر لاستخدام CEX هو خطر الطرف المقابل.

إيجابيات وسلبيات

عند استخدام CEX ، هناك توقعات خفية أنه إذا تعرضت الشركة ، فسيتم الاستيلاء على أصولك وتقديمها في إجراءات الإفلاس.

أحد الاتجاه الصعودي لاستخدام CEX هو أنه يمكنك السماح للشركة بموارد أفضل وممارسات أمان تشغيلية أكثر من نفسك لحماية التشفير.

بالإضافة إلى ذلك ، تتطلب محافظ CEX متعددة التوقيع (Multisig) حاملي مفاتيح خاصين متعددة لإذن معاملة أو تأخير وقت المعاملة لمزيد من الأمان.

ومع ذلك ، لا تزال CEXs عرضة للاختراقات. والخبر السار هو أنه ، على عكس الجسم الذاتي ، هناك فرصة بسيطة لأن البورصة قد تسددك في مثل هذه الحالات. ومع ذلك ، هذا ليس هو القاعدة ، وعادة ما لا تكون التبادلات ملزمة قانونًا بالقيام بذلك.

محافظ

تحل محافظ التشفير غير الوصي بعض نقاط الضعف المرتبطة بـ CEX ، مثل حالات الإفلاس. من ناحية أخرى ، فإن أكبر الجانب السلبي للمحافظ هو إمكانية الاختراقات ، وخطأ المستخدم ، وربما فجوة تعليمية كبيرة.

إيجابيات وسلبيات

Hacks Crypto by Platform: Chainalysis.com

على سبيل المثال ، كان الاختراق البالغ 1.5 مليار دولار نتيجة لمحدد الوظائف غير المحدد و CallData المعاملة الخام. هذا مثال مثالي على تعقيدات أمن المحفظة لأن عمليات التبادل والاحتجاز لا تمنح عادة التشفير إلى التبادلات الأخرى للحفاظ على سلامتها ؛ يجب عليهم استخدام المحافظ أنفسهم.

في حين أن محافظ المستهلكين تتيح وصولًا فوريًا إلى تطبيقات Web3 و DAPPs (باستثناء محافظ البرد/الأجهزة) ، فإن هذا يجعلها أيضًا أكثر عرضة للخطر (خاصة المحافظ الساخنة) عند استخدامها من قبل المستخدمين التقنيين.

ومع ذلك ، فإن هذه الميزة متوازنة بميزات الخصوصية للمحافظ غير الوصي. في معظم عمليات التبادل ، سيتعين عليك التخلي عن حضانة التشفير والمعلومات الشخصية للاستمتاع بجميع خدمات النظام الأساسي (ما لم تكن مقيدًا حسب الموقع).

تبادل التشفير مقابل محفظة التشفير: الحكم النهائي

حقيقة استخدام التبادل أو المحفظة لا يتم قطعها وجافة. لا تزال تقنية blockchain ، في حالتها الحالية ، أمامها طريق طويل ، ويمكن أن يقلل تعقيد بروتوكولات blockchain من تجربة المستخدم.

لذا ، كيف تعرف متى وأي واحد لاستخدامه؟ هنا ملخص سريع:

1. من المفيد بالنسبة لبعض المستخدمين استخدام CEX. ومع ذلك ، إذا لم يفلحوا ، فستفقد الاحتمالات أموالك.
   • قد يكون لدى CEXS أمان أفضل ، والمزيد من الميزات ، والأصول المنفصلة ، وتجربة أفضل بشكل عام للمستخدمين المبتدئين والتقنيين ، ولكن هذا لا يضمن السلامة.
   • يجب أن تحد من مقدار الأموال التي تتركها على CEXs بغض النظر عن قدرتك التقنية. ومع ذلك ، إذا قمت بذلك ، فقد يكون لديك حقوق المستهلك في بعض الحالات ، على الرغم من أن هذا غير مضمون.
2. يجب على جميع مستخدمي التشفير إعطاء الأولوية لاستخدام محافظ غير الوصي على جميع الخيارات الأخرى ويجب أن يتعلموا أيضًا كيفية استخدامها.
   • المحافظ الساخنة أقل أمانًا من محافظ الأجهزة. لذلك ، يجب أن تحد من مقدار رأس المال الذي تخزنه فيها ، والحد من استخدامها ، والحد من عدد dapps التي تقوم بتوصيلها بها ، وتجولها بشكل متكرر.
   • تعد محافظ الأجهزة الباردة أو الأجهزة هي المعيار الذهبي لأمن المحفظة ، لكنها غير مريحة للمعاملات المتكررة على السلسلة.

القوة بين يديك

تبادل العملة المشفرة والمحافظ لها مكانها في عالم التشفير. كما أنه لا يشبه الدواء الشافي – كل هذا يتوقف على احتياجاتك الشخصية وكفاءتك. يحتاج كلا الحللين إلى تحسين في تطبيقاتهما الحالية. سواء أكان تبادلًا أو محفظة ، فإن الأمر متروك لك في نهاية المطاف للقيام بالعناية الواجبة والبحث لحماية أصول التشفير الخاصة بك. القوة بين يديك.