تستهلك معظم الناس حياتهم في سعيهم نحو الحرية المالية، ومع ذلك يجد كثيرون أنفسهم مقيدين بالمؤسسات التي تم تصميمها لحماية الأموال. عندما نضع أموالنا التي كسبناها بعناء في يد الكيانات المركزية، نستسلم لدرجة من السيطرة على أموالنا. بمجرد أن نتبنى أنماط البنوك التقليدية، نصبح عرضة لمشاكل مثل الرسوم غير المتوقعة، والوصول المحدود إلى الأموال، وخطر الفشل المؤسسي. تقدم منصات التبادل اللامركزية حلاً لمشاكل المؤسسات من خلال توفير أكبر قدر من الحكمة والأمان على الأصول. من خلال إزالة الوسطاء، تسمح منصات التبادل اللامركزية للتجار بالسيطرة المباشرة على أموالهم، مما يخلق نظام مالي شفاف ومتاح حيث يتاجر المستخدمون من دون مؤسسات مركزية.
تتيح DEXs إمكانية ديمقراطية التمويل، مما يسمح للمستخدمين بالتفاعل مع العملة الرقمية على أسسهم الخاصة. ومع ذلك، فإن النماذج النموذجية التي تتبعها هذه المنصات قد ثبتت عدم كفاية لتحقيق الاستدامة على المدى الطويل. بينما يبدو أن مفهوم البنوك بدون إذن جذاب، إلا أن واقع تشغيل منصة تبادل مستقلة تمامًا أكثر تحديًا من المتوقع.
تواجه DEXs تحدي القابلية للعيش
لقد تنازلت العديد من DEXs عن الميزات الأساسية في سعيها لتحقيق الربح. أصبحت الرسوم الخفية والسيولة المنخفضة والخيارات التجارية المحدودة أمورًا شائعة، مُحطمة المبادئ اللامركزية التي بنيت عليها هذه المنصات.
بالإضافة إلى ذلك، يعرض نموذج الأعمال للعديد من DEXs تحديات للربحية. على عكس التبادلات المركزية التي تولد الإيرادات من خلال الرسوم الخاصة بالمستخدمين والفجوات، تعتمد DEXs بشكل كبير على رسوم المعاملات. يمكن أن تتقلب هذه الرسوم، مما يؤدي في كثير من الأحيان إلى عدم تغطيتها لتكاليف التشغيل، مما يجعل الاستدامة على المدى الطويل صعبة.
هذا يثير السؤال: كيف يمكن لـ DEXs تطوير نماذج أعمال مستدامة دون التضحية بجاذبيتها اللامركزية؟
هل يمكن لـ DEX البحث عن عوائد؟
مع استمرار نمو DEXs، يمكن أن يكون من الصعب التمييز بين المنصات المتقدمة وتلك التي تتبع الاتجاهات. تتميز Astrovault بالتركيز على بناء سيولة على المدى الطويل من خلال مواردها التي تولدها بروتوكولاتها الخاصة.
من خلال إنشاء DEX يمكن أن يولد عوائد ويبقى رابحًا لذاته، تُظهر Astrovault بديلاً لقضيتين. أحدهما هو البنية التحتية القياسية لـ DEX التي تتبعها العديد من المشاريع اللامركزية – نموذج يؤدي في النهاية إلى صعوبات في الحفاظ على السيولة والاستمرارية.
بشكل عام، فإن DEX يمكن أن يعمل بمؤسسه التلقائي يُعد الخطوة الأولى نحو بديل حقيقي لنظام البنوك التقليدي، محافظًا على الغرض الأصلي لل DeFi بطريقة مستدامة.
هذا النهج يقلل من الاعتماد على مقدمي الخدمات الخارجيين، ويعزز البنية التحتية، ويمنح المستخدمين مزيدًا من السيطرة على أصولهم. من خلال الحفاظ على مبادئها اللامركزية بينما تحقق الربحية، تضع Astrovault معيارًا جديدًا في مجال DEX، مُظهرة أن النمو المستدام واللامركزية يمكن أن تتواجدا جنبًا إلى جنب.
بدون أدوات أساسية وبنية تحتية مصممة للبقاء، لا يوجد حافز للأشخاص للانتقال عن ما اعتادوا عليه بالفعل. لذلك، يجب على مطوري DeFi اتخاذ خطوات للقيام بأمور بشكل مختلف.
على المدى البعيد، يساعد نموذج DEX لـ Astrovault في تحقيق شعور بالأمان للأفراد الذين يرغبون في الانتقال بشكل معنوي إلى تنمية الثروة أو مجرد الحفاظ على أموالهم بطريقة لا مركزية.
