زادت تكاليف الودائع في أكبر البنوك الأمريكية أكثر من إيرادات الفائدة في الربع الأخير للمرة الأولى منذ بدأ الاحتياطي الفيدرالي في رفع أسعار الفائدة قبل عامين، حيث طلب المدخرين من البنوك مشاركة الفوائد. دفع ويلز فارجو ما يقارب 594 مليون دولار إضافية في رسوم للودائع في الربع الأول من هذا العام مقارنة بالربع السابق. كان ذلك أكثر بكثير من المليون دولار الذي حصلت عليه البنك كفائدة إضافية من قروضه واستثماراته في نفس الفترة. دفعت جي بي مورغان تشيز وسيتي أيضًا مبالغ أكبر للودائع مما حصلت عليه من فوائد إضافية في الربع الأخير – حوالي 350 مليون دولار لكل منهما. في الربع السابق، حصلت البنوكان على 2.3 مليار دولار إضافية من الفوائد فوق ما دفعته للودائع. في بنك أمريكا، تساوت زيادة تكاليف الودائع ثلثي الفوائد الجديدة التي تلقتها البنك.
“بغض النظر عما يحدث للأسعار، ستستمر تكاليف الودائع في الارتفاع”، قال جريج هيرتريتش، رئيس استراتيجيات التوديع في نومورا. “تقليديًا، كان الأساس والودائع يأتي عادة من نفس المنطقة الحضرية. ولكن في البيئة الحالية، يتم الإعلان عن أسعار الودائع للجمهور الواسع أكثر مما كان يحدث في السابق”. بعد عامين من الارتفاع، بدأت المبالغ الإضافية التي يضطر البنوك إلى دفعها للحفاظ على المودعين في الانخفاض. زادت تكاليف الودائع بمتوسط 5 في المئة في الأشهر الثلاثة الأولى من العام، مقارنة بالربع السابق، في بنك أمريكا، سيتي، جي بي مورغان وويلز فارجو، وصلت إلى 1.5 مليار دولار. تراجع ذلك من زيادة بنسبة 13 في المئة في الربع الرابع، و 38 في المئة قبل عام.
المشكلة في أنه مع اعتبار الفائدة عند أقصاها، فإن دفعات الفائدة التي تجمعها البنوك من قروضها واستثماراتها تقريبًا توقفت تمامًا. في الأشهر الثلاثة الأولى من هذا العام، ارتفعت إيرادات الفائدة في البنوك الأربعة بمتوسط أقل من نصف نقطة واحدة من نقطة واحدة مئوية، بحوالي 500 مليون دولار، عن الربع السابق. “لم يرتفع الطلب على القروض بالمستوى الذي كانوا يأملون فيه”، قال هيرتريتش. تحتفظ البنوك بعدد كبير من الفائدة التي تقوم بتحصيلها، حيث تدفع فقط 26 في المئة تقريبًا من هذه الإيرادات للودائع في ربعها الأخير. بمتوسط، تدفع أكبر بنوك البلاد معدل فائدة بمتوسط 2.9 في المئة للودائع، مقارنة بمتوسط 1.8 في المئة قبل عام، ولكن لا تزال أقل بكثير من السعر الرسمي للفائدة الرسمي للفيدرالي 5.5 في المئة.
قال مديري جي بي مورغان إن هبوط دخل الفائدة في الربع الأخير للبنك، وهو الأول من نوعه منذ ثلاث سنوات تقريبًا، كان بسبب الضغط المتزايد لدفع المزيد للودائع. “كما قلنا منذ فترة، التحول من الحسابات الجارية وحسابات التوفير إلى شهادات الإيداع هو الاتجاه السائد”، قال المدير المالي الرئيسي لجي بي مورغان جيريمي بارنوم للمحللين في مكالمة الأرباح للربع الأول للبنك. “نواصل التقاط هذا النقود المتحركة بنسبة عالية جدًا”.
